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看板 Stock
作者 標題 [請益] 為何價值投資法多數人辦不到?
時間 Fri Nov 25 17:32:14 2022
說實在投資股票最笨的方法就是選間護城河很給力的好公司
在他業績差利空消息出現
股價低成交量窒息缺實關注時勇敢下去買
等到回歸基本面股價自然上漲
巴菲特和特斯托蘭尼就是這樣操作
關注主人動向而不是去追著小狗跑
我2020賺300萬就是這樣的
例如中釉是亞洲最大釉料廠
炎洲是世界第一膠帶廠
台橡世界第六橡膠廠
聯成是全球最大苯酣製造廠
南紡是台灣最大聚脂棉紡紗廠
以上讓我賺不少
反觀我買了台南企業卻沒甚麼賺，因為護城河不深
明明靠價值投資就能賺錢
為何多數人卻做不到
奇怪?
有人知道嗎?
--
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→ : 嫌賺太慢1F 11/25 17:33
推 : 因為看別人在漲不甘心啊 交易頻率愈高愈韭2F 11/25 17:34
推 : 放不住3F 11/25 17:34
推 : 不敢買 抱不住 賺太慢4F 11/25 17:36
→ : 股版追求三天10% 不到10%的下去5F 11/25 17:36
噓 : 2020 大QE 賺300叫Fed是你爸爸，今年Fed不是你爸爸6F 11/25 17:39
→ : 你有轉300嗎？
→ : 你有轉300嗎？
→ : 股版比較多投機客類型8F 11/25 17:40
→ : 賺太慢 只想賺快錢9F 11/25 17:41
→ : 不過很多人也是以為自己在投資 其實是在投機10F 11/25 17:41
推 : 直接買指數ETF應該也不輸這種作法11F 11/25 17:41
推 : 心態啊，就我週遭的看到2021年別人航運賺多少，就12F 11/25 17:42
→ : 堅持不下去
→ : 堅持不下去
推 : 第一大的膠卷公司已經…14F 11/25 17:43
推 : 對個別公司不熟，於總經趨勢沒有把握，對籌碼狀況15F 11/25 17:47
→ : 沒空查詢分析的人，都會抱不住或者錯過賣點。這需
→ : 要時間經驗的累積。一般人下班後沒有這些心力，有
→ : 這種現象不意外。
→ : 沒空查詢分析的人，都會抱不住或者錯過賣點。這需
→ : 要時間經驗的累積。一般人下班後沒有這些心力，有
→ : 這種現象不意外。
推 : 那21 22年績效如何19F 11/25 17:48
→ : 本不夠粗又賺得慢20F 11/25 17:51
![[圖]](https://i4.disp.cc/imgur/r9jvLvY.jpg)
→ : 影響太小的問題 多數人沒有厚本 不是只需要"知道"怎22F 11/25 17:54
→ : 投資就能影響現行生活 所以當這些人了解投資後 發現
→ : 沒有本錢去讓殖利"影響生活" 這時就會想往投機的方
→ : 投資就能影響現行生活 所以當這些人了解投資後 發現
→ : 沒有本錢去讓殖利"影響生活" 這時就會想往投機的方
→ : 本少 被主力震一下就摔下車了25F 11/25 17:55
→ : 向走..至於結果...能站著離開賭場的人終究是少數26F 11/25 17:55
噓 : 巴菲特在股版眼中只是個過氣老頭 這邊一天就賺5% 三27F 11/25 17:56
→ : 天就20%了 誰跟你在價值投資一年才賺10幾%
→ : 天就20%了 誰跟你在價值投資一年才賺10幾%
→ : 就是抱不住 大多人的認知的長期是1個月 存骨是半年29F 11/25 17:56
→ : 以均薪人來看 60萬/年 別的不說 能影響生活"感覺"的30F 11/25 17:56
→ : 你講2020賺300 這句話就已經不是價投仔了你知道嗎31F 11/25 17:56
→ : 好歹也要個15-20萬吧? 以相對高殖利7-10%來算 至少32F 11/25 17:57
→ : 也要214萬的本錢..實際情況先不問均薪人的心理狀態
→ : 也要214萬的本錢..實際情況先不問均薪人的心理狀態
→ : 抱1年就是住套房了 價值投資要賺起來大多都1年以上34F 11/25 17:58
→ : 和如何拿到214萬..就問年收60萬的人 有214萬他會想35F 11/25 17:58
→ : 把文中全球最大 第一什麼的換成全球最爛 品質最差36F 11/25 17:58
→ : 怎麼敢去住勒37F 11/25 17:58
→ : 做啥就好..光這邊就把能"參與"投資的人先掃掉大半了38F 11/25 17:58
→ : 套進去2020的線圖 結果還不是一樣39F 11/25 17:58
噓 : 等存股仔被割40F 11/25 17:59
→ : 我要是知道 我還在這裡幹嘛41F 11/25 18:00
→ : 「早睡早起」很多人也辦不到阿...明明對健康很好~42F 11/25 18:03
→ : 「少吃多動」很多人也辦不到阿...明明對健康很好~
→ : 「少吃多動」很多人也辦不到阿...明明對健康很好~
推 : 股版不是一堆年收不知道多少的少年股神嗎？？ 怎麼44F 11/25 18:05
→ : 會去價值投資
→ : 會去價值投資
→ : 看似簡單, 執行卻不簡單...總之做不到就是講幹話.46F 11/25 18:06
→ : 關鍵字：202047F 11/25 18:08
噓 : 那你還要來這問嗎XD48F 11/25 18:20
推 : 手賤阿49F 11/25 18:21
推 : 要抱很久耶，這樣怎麼當少年股神50F 11/25 18:30
噓 : 可憐51F 11/25 18:31
→ : 辦到的通常不會跟你講52F 11/25 18:31
推 : 要抱長線啊，你不確定股價是否會反映價值，還要花時53F 11/25 18:38
→ : 間找股研究，發現看錯停損時幅度也都很大，這些都能
→ : 克服的話是比買指數好賺
→ : 間找股研究，發現看錯停損時幅度也都很大，這些都能
→ : 克服的話是比買指數好賺
推 : 價投需要大量而精細的財報分析，大部份人沒這能力56F 11/25 18:39
→ : 或沒耐心。價投需要擴大選股池到美股才更可能找到低
→ : 估股，大部份人沒10K的閱讀能力。
→ : 或沒耐心。價投需要擴大選股池到美股才更可能找到低
→ : 估股，大部份人沒10K的閱讀能力。
推 : 所以10年~20年後，哪些是好公司?59F 11/25 18:41
推 : 部位太大,績效審查機制太頻繁60F 11/25 18:46
→ : 價值投資是最難的被你說成是最笨的..61F 11/25 18:47
推 : 部位太大本身就很難去買成交量低的量縮的62F 11/25 18:48
→ : 績效審查機制太頻繁就很難去買築底築很久等發動的
→ : 簡單說,價值投資的方式在部位大的時候操作會變得難
→ : 甚至你本身去買這個動作就會帶動價量波動
→ : 小部位千萬以下是可以,千萬以上就要分兩三個標的
→ : 所以法人跟投信通常會用籌碼面去選標的
→ : 利用籌碼的方式去堆股價 然後賺小波段5-10%
→ : 你這問題我很久就思考過了 等你價值投資到一個階段
→ : 部位增加,不得以也是要去買大型權值股
→ : 績效審查機制太頻繁就很難去買築底築很久等發動的
→ : 簡單說,價值投資的方式在部位大的時候操作會變得難
→ : 甚至你本身去買這個動作就會帶動價量波動
→ : 小部位千萬以下是可以,千萬以上就要分兩三個標的
→ : 所以法人跟投信通常會用籌碼面去選標的
→ : 利用籌碼的方式去堆股價 然後賺小波段5-10%
→ : 你這問題我很久就思考過了 等你價值投資到一個階段
→ : 部位增加,不得以也是要去買大型權值股
推 : 因為大家沒那麼多錢71F 11/25 18:53
→ : 錢不夠多啊 你一開始存股沒多久就要拿去買車買房了72F 11/25 18:54
推 : 我是不太相信大型投信機構的估值能力比我個人差啦73F 11/25 18:54
→ : 再來可能又要養小孩 不是有錢人 存款隨時都會變動74F 11/25 18:55
→ : 再來價值投資最好是不能一年內實現獲利75F 11/25 18:55
→ : 只要股價達到高估區域賣出也是合理
→ : 只要股價達到高估區域賣出也是合理
→ : 所以進場點很重要啊 你買在相對高 你要價值存到什77F 11/25 18:56
→ : 麼時候才開始獲利
→ : 麼時候才開始獲利
→ : 價值投資怎麼會買在相對高...79F 11/25 18:57
推 : 因為人人覺得自己是賭神80F 11/25 18:57
→ : 買太高就是你估值錯誤高估企業價值81F 11/25 18:57
推 : 結果你忽略了台股最強核心 台積電82F 11/25 18:58
→ : 沒有在safe margin大的時候買入83F 11/25 18:58
推 : 在股市能賺到錢的只有兩成，你覺得呢？一堆韭菜只會84F 11/25 19:05
→ : 殺進殺出、買高賣低，能幹嘛？
→ : 殺進殺出、買高賣低，能幹嘛？
推 : 另外價值投資的一個重點是 在幾乎跌無可跌才會入場86F 11/25 19:05
→ : 也就是幾乎買了就是勝率接近100%
→ : 但弔詭的地方是:跌無可跌代表所有人都看衰
→ : 說到底,價值投資最大要克服的就是心魔
→ : 必須要很相信自己的估值+克服被眾人看衰的壓力
→ : 這些在書上都有寫啦 想研究自己去翻價值投資的書
→ : 也就是幾乎買了就是勝率接近100%
→ : 但弔詭的地方是:跌無可跌代表所有人都看衰
→ : 說到底,價值投資最大要克服的就是心魔
→ : 必須要很相信自己的估值+克服被眾人看衰的壓力
→ : 這些在書上都有寫啦 想研究自己去翻價值投資的書
→ : 如果真的可以買在低點 不管什麼投資都會賺就是…92F 11/25 19:09
推 : 耐心93F 11/25 19:09
推 : 重點是低點的出現就是眾人看衰狂賣的時候阿94F 11/25 19:12
→ : 當然我們比古早價值投資人多了很多工具
→ : 可以看籌碼面可以看法人動態 資券變化來輔助
→ : 還有價量分析 都是幫助判斷落底的工具
→ : 但還是回到我一開始說的 量縮價穩股票不適合大部位
→ : 大部位必須考慮本身進出導致的價格變動跟流動性風險
→ : 一個法人投信要是買了臨時出脫沒人接盤不就尷尬
→ : 小部位資金(一千萬以下一個標的)可以 再多要分散
→ : 當然我們比古早價值投資人多了很多工具
→ : 可以看籌碼面可以看法人動態 資券變化來輔助
→ : 還有價量分析 都是幫助判斷落底的工具
→ : 但還是回到我一開始說的 量縮價穩股票不適合大部位
→ : 大部位必須考慮本身進出導致的價格變動跟流動性風險
→ : 一個法人投信要是買了臨時出脫沒人接盤不就尷尬
→ : 小部位資金(一千萬以下一個標的)可以 再多要分散
→ : zzz102F 11/25 19:15
推 : 慢慢買把部位平均且低風險擴大 佈局8-10年 必要時103F 11/25 19:20
→ : 可以投資點價位選擇權來保護自己的部位 便宜又划算
→ : 接下來 你每年的股息通常可以承受你2、3種持股倒
→ : 閉 就可以開始考慮 買那些ptt股神們都不看好的已經
→ : 跌的很慘的個股 倒了影響不大 但報酬率通常很好
→ : 可以投資點價位選擇權來保護自己的部位 便宜又划算
→ : 接下來 你每年的股息通常可以承受你2、3種持股倒
→ : 閉 就可以開始考慮 買那些ptt股神們都不看好的已經
→ : 跌的很慘的個股 倒了影響不大 但報酬率通常很好
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