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作者 標題 [新聞] 盧布成2022上半年全球最佳貨幣啟示:如
時間 Wed Jun 15 12:12:26 2022
原文標題:
盧布成2022上半年全球最佳貨幣啟示:如何破「金融武器化」
原文連結:
https://udn.com/news/story/6811/6388202
發布時間:
2022-06-14 21:45
記者署名:
香港01/ 撰文:陸一
原文內容:
全球貨幣史上最罕見的一幕出現了——被視為傳統避險貨幣的日元瘋狂貶值,終於6月13日
,日元兑美元跌破135重要心理關卡,創下20年來的新低。另一邊,接受了西方金融閃電戰
,被剔出美元交易體系SWIFT系統,熬過數以千計制裁的俄羅斯盧布,今年2月底至今,上演
了一場精彩的V型大反轉——先是從1美元兑75盧布狂瀉至1美元兑120盧布的歷史新低,又從
歷史新低一路反彈,5月底時美元兑俄羅斯盧布匯率已經跌破57,為2018年3月以來的首次。
這意味着盧布不僅收復了今年以來全部失地,年內還上漲超過30%,成為美國聯儲局加息周
期下逆勢走強的新興市場貨幣,也是2022年上半年全球表現最好的貨幣。
,日元兑美元跌破135重要心理關卡,創下20年來的新低。另一邊,接受了西方金融閃電戰
,被剔出美元交易體系SWIFT系統,熬過數以千計制裁的俄羅斯盧布,今年2月底至今,上演
了一場精彩的V型大反轉——先是從1美元兑75盧布狂瀉至1美元兑120盧布的歷史新低,又從
歷史新低一路反彈,5月底時美元兑俄羅斯盧布匯率已經跌破57,為2018年3月以來的首次。
這意味着盧布不僅收復了今年以來全部失地,年內還上漲超過30%,成為美國聯儲局加息周
期下逆勢走強的新興市場貨幣,也是2022年上半年全球表現最好的貨幣。
坦白說,一直都說普亭政府是不懂經濟的政府,但在處理「盧布危機」問題上,普亭政府不
可謂不是出色的。
2月23日,1美元兑75盧布;2月28日,1美元兑113盧布;3月11日,一度跌破1美元兑150盧布
,盧布兩周暴跌約50%,創歷史新低。這對俄羅斯而言,無疑就是動搖國本。而為應對「俄
烏戰爭」混合的貨幣戰爭,俄羅斯身處「死地」,普亭政府打響了盧布反擊戰,大致八招:
首先,大幅度提高銀行基準利率。2月28日,針對盧布盤中貶值一度超過10%,俄羅斯迅速將
中央銀行基準利率從9.5%上調至20%,以此減少貶值給儲蓄帶來的損失。換來俄羅斯民眾百
姓紛紛來銀行存款,表示對國家的支持。
,盧布兩周暴跌約50%,創歷史新低。這對俄羅斯而言,無疑就是動搖國本。而為應對「俄
烏戰爭」混合的貨幣戰爭,俄羅斯身處「死地」,普亭政府打響了盧布反擊戰,大致八招:
首先,大幅度提高銀行基準利率。2月28日,針對盧布盤中貶值一度超過10%,俄羅斯迅速將
中央銀行基準利率從9.5%上調至20%,以此減少貶值給儲蓄帶來的損失。換來俄羅斯民眾百
姓紛紛來銀行存款,表示對國家的支持。
其次,俄央行宣佈釋放超7,000億盧布緊急緩衝資金,並讓銀行推遲重新評估所有資產,將
資產保持在較高水平。以保持銀行償付能力,以防止出現大規模的擠兑。盧布貶值勢頭暫時
被穩住。
資產保持在較高水平。以保持銀行償付能力,以防止出現大規模的擠兑。盧布貶值勢頭暫時
被穩住。
第三招,管制外匯購買盧布和提取特定外幣。規定:俄企必用80%外匯收入購買盧布;實施
資本管制遏制資金外流:限制居民提取美元額度,限制外國客户提取特定外幣;俄羅斯人被
禁止將資金轉移到自己外國賬户,半年限量可取外幣1萬美元,俄券商不許外國客户出售證
券……盧布管制,讓趁大幅貶值掃進的索羅斯對沖基金等國際炒家,根本無法拋售盧布。
資本管制遏制資金外流:限制居民提取美元額度,限制外國客户提取特定外幣;俄羅斯人被
禁止將資金轉移到自己外國賬户,半年限量可取外幣1萬美元,俄券商不許外國客户出售證
券……盧布管制,讓趁大幅貶值掃進的索羅斯對沖基金等國際炒家,根本無法拋售盧布。
殺招在於第四招和第五招。先是將盧布和能源結算綁定。3月23日普亭宣佈,向「不友好國
家」供應天然氣將用盧布結算。「盧布結算令」成功的關鍵在於歐洲國家對俄羅斯能源的深
度依賴。這不僅可以支撐盧布匯率,還等於「解除了對俄的SWIFT制裁」,這也是俄羅斯向
金融霸權宣戰邁出的關鍵一步,更是對美元金融體系的顛覆,盧布兑美元應聲上漲。
家」供應天然氣將用盧布結算。「盧布結算令」成功的關鍵在於歐洲國家對俄羅斯能源的深
度依賴。這不僅可以支撐盧布匯率,還等於「解除了對俄的SWIFT制裁」,這也是俄羅斯向
金融霸權宣戰邁出的關鍵一步,更是對美元金融體系的顛覆,盧布兑美元應聲上漲。
接近着,將盧布與黃金「掛鈎」。俄羅斯是世界出產黃金大國,手握6,000多噸黃金,明知
國際金融市場一克黃金換6,000盧布,可央行宣佈:3月28日至6月30日期間,將以每克5,000
盧布固定價格,對盧布自我升值20%。並取消個人購買金條增值稅,無限額購買黃金。即可
消化黃金產能,降低黃金投資成本,並能推動盧布繼續升值10%-20%,以穩定民心,盧布匯
率隨即大漲。
國際金融市場一克黃金換6,000盧布,可央行宣佈:3月28日至6月30日期間,將以每克5,000
盧布固定價格,對盧布自我升值20%。並取消個人購買金條增值稅,無限額購買黃金。即可
消化黃金產能,降低黃金投資成本,並能推動盧布繼續升值10%-20%,以穩定民心,盧布匯
率隨即大漲。
而後,一個應對性反手。西方制裁凍結了俄羅斯6,400億美元的黃金和外匯儲備中的約3000
億美元儲備後,俄羅斯立即對在聯邦境內西方5,000億美元的資產封鎖,這抵消了在西方封
鎖的3,000億美元儲備。在這樣強勢反擊下,美國財長180度大轉彎地服軟表態:沒收美國及
西方制裁凍結了的俄羅斯黃金和外匯儲備中約3,000億美元儲備,並不符合美國法律。
億美元儲備後,俄羅斯立即對在聯邦境內西方5,000億美元的資產封鎖,這抵消了在西方封
鎖的3,000億美元儲備。在這樣強勢反擊下,美國財長180度大轉彎地服軟表態:沒收美國及
西方制裁凍結了的俄羅斯黃金和外匯儲備中約3,000億美元儲備,並不符合美國法律。
第七招是,俄羅斯用時差將華爾街排除在盧布交易之外。4月27日,俄羅斯央行宣佈:每天
按莫斯科證券交易所10:00至15:30達成交易加權平均匯率的數據,來計算美元、歐元、人民
幣兑盧布的官方匯率。莫斯科時間15.30是紐約早上08:30,紐約外匯上午9點開市。這是利
用時差把華爾街踢出盧布交易。假如外資想做空盧布,俄央行可用既定匯率反手爆倉,讓做
空者血本無歸,在盧布與美元間設置防火牆。
按莫斯科證券交易所10:00至15:30達成交易加權平均匯率的數據,來計算美元、歐元、人民
幣兑盧布的官方匯率。莫斯科時間15.30是紐約早上08:30,紐約外匯上午9點開市。這是利
用時差把華爾街踢出盧布交易。假如外資想做空盧布,俄央行可用既定匯率反手爆倉,讓做
空者血本無歸,在盧布與美元間設置防火牆。
還有一招足以可見普亭政府有後手準備——緊急啟動獨立金融結算系統。根據《尼爾森報告
》:2020年底,俄羅斯約有1.97億張萬事達卡、威士信用卡,涉及幾乎所有俄羅斯人的金融
資產。終於俄羅斯未雨綢繆作為8年備戰一部分——國家支付卡系統公司(NSPK)成功接管
西方金融公司留下的爛攤子,立馬成俄羅斯境內銀行卡,包括帶威士和萬事達標誌的信用卡
,其交易運營的主渠道,這為贏得盧布保衛戰的勝利。
》:2020年底,俄羅斯約有1.97億張萬事達卡、威士信用卡,涉及幾乎所有俄羅斯人的金融
資產。終於俄羅斯未雨綢繆作為8年備戰一部分——國家支付卡系統公司(NSPK)成功接管
西方金融公司留下的爛攤子,立馬成俄羅斯境內銀行卡,包括帶威士和萬事達標誌的信用卡
,其交易運營的主渠道,這為贏得盧布保衛戰的勝利。
當然,必須承認的是,由於沒有實現對俄羅斯油氣的全面禁運,給金融制裁留下了巨大的缺
口,俄羅斯的國際收支狀況並未惡化,經濟依然維持運轉,戰爭損耗估計也能夠得到相應的
補充。這也讓整個盧布反擊戰有一個基礎存在。俄羅斯央行公布的數據顯示,俄羅斯1月至4
月經常賬户盈餘達958億美元,得益於石油和天然氣出口價格飆升,以及西方制裁導致進口
大幅減少。這一數字是去年同期275億美元的三倍多,並創下1994年以來新高。
口,俄羅斯的國際收支狀況並未惡化,經濟依然維持運轉,戰爭損耗估計也能夠得到相應的
補充。這也讓整個盧布反擊戰有一個基礎存在。俄羅斯央行公布的數據顯示,俄羅斯1月至4
月經常賬户盈餘達958億美元,得益於石油和天然氣出口價格飆升,以及西方制裁導致進口
大幅減少。這一數字是去年同期275億美元的三倍多,並創下1994年以來新高。
當前1美元兑60俄羅斯盧布附近的匯率並不是俄羅斯政府心目中的理想匯率水平。俄經濟發
展部預測,2022年美元對盧布年均匯率為1對76.7,年末匯率將為1對76。俄羅斯經濟發展部
也表示,目前「盧布升值達到峰值水平」,俄羅斯的進口貿易與資本流動將與此相適應,而
俄羅斯央行進一步降低基準利率將在這一過程中發揮重要作用。5月中旬開始,俄央行為釋
放經濟活力,主動抑制盧布匯率升高而降温,基準利率從17%降至14%,一下大幅降息300點
。6月10日,俄羅斯將基準利率下調150點,已與戰前利息相同。
展部預測,2022年美元對盧布年均匯率為1對76.7,年末匯率將為1對76。俄羅斯經濟發展部
也表示,目前「盧布升值達到峰值水平」,俄羅斯的進口貿易與資本流動將與此相適應,而
俄羅斯央行進一步降低基準利率將在這一過程中發揮重要作用。5月中旬開始,俄央行為釋
放經濟活力,主動抑制盧布匯率升高而降温,基準利率從17%降至14%,一下大幅降息300點
。6月10日,俄羅斯將基準利率下調150點,已與戰前利息相同。
在俄羅斯主動給盧布降温,基本穩定在1盧布對0.017美元左右,6月12日俄羅斯1盧布兑 0.0
174美元,足見盧布十分堅挺。
俄烏戰爭,已經來到了三個半月的關口,到底誰是贏家?都很難簡單給一個結論。但是如果
從貨幣戰的角度來看,普亭政府確實「單打」了美國為首的整個西方集團。盧布保衛戰,取
得了決定性、壓倒性的勝利。這次保衛戰,來的比2014年更加精彩、利落,當然也是吸取了
當年的經驗。
從貨幣戰的角度來看,普亭政府確實「單打」了美國為首的整個西方集團。盧布保衛戰,取
得了決定性、壓倒性的勝利。這次保衛戰,來的比2014年更加精彩、利落,當然也是吸取了
當年的經驗。
要知道,西方國家謀求本國貨幣的金融霸權,貨幣戰爭略見不鮮,甚至對於這套操作輕車熟
路。自1694年英格蘭銀行成立以來,幾乎每一場有世界性影響的重大事件,背後都能看到國
際金融資本的鬼魅身影,伴隨血腥的貨幣戰爭。美國更是沉浸於享受戰爭紅利。自1971年8
月,美國宣佈美元與黃金脱鈎(這本身就是世界貨幣戰爭),就不斷發動貨幣戰爭,向全世
界「收割韭菜」。1985年底,美國不斷提高聯邦基金利率收緊美元,造成拉美債務危機爆發
,拉美地區平均通貨膨脹率達1491.5%。1985年9月,由美國主導五國財長和央行行長達成廣
場協議,導致日本股市崩盤和房地產泡沫破裂,日本陷入「失去的二十年」。1997年7月2日
,美國金融大鱷索羅斯用對沖基金攻擊泰銖,引發世界金融風暴。2007年,美國次貸危機演
變為席捲全球的金融海嘯,美國再次洗劫全球財富……更別說制裁伊拉克、委內瑞拉、朝鮮
、古巴等國,隨處可見動用貨幣強權,將金融武器化。
路。自1694年英格蘭銀行成立以來,幾乎每一場有世界性影響的重大事件,背後都能看到國
際金融資本的鬼魅身影,伴隨血腥的貨幣戰爭。美國更是沉浸於享受戰爭紅利。自1971年8
月,美國宣佈美元與黃金脱鈎(這本身就是世界貨幣戰爭),就不斷發動貨幣戰爭,向全世
界「收割韭菜」。1985年底,美國不斷提高聯邦基金利率收緊美元,造成拉美債務危機爆發
,拉美地區平均通貨膨脹率達1491.5%。1985年9月,由美國主導五國財長和央行行長達成廣
場協議,導致日本股市崩盤和房地產泡沫破裂,日本陷入「失去的二十年」。1997年7月2日
,美國金融大鱷索羅斯用對沖基金攻擊泰銖,引發世界金融風暴。2007年,美國次貸危機演
變為席捲全球的金融海嘯,美國再次洗劫全球財富……更別說制裁伊拉克、委內瑞拉、朝鮮
、古巴等國,隨處可見動用貨幣強權,將金融武器化。
兩次盧布保衛戰,以俄羅斯一國經濟實力抵抗住了美國為首的金融武器化,絕對可列為教科
書式的反擊。如今,中國在崛起的時代,同美國進行一場貨幣戰爭,遲早都要發生,絕對不
能心存僥倖。正如中美論壇(2022年春季)中國銀行原副行長張燕玲所演:「美對華圍剿坐
實,須做足供應鏈被切斷的預案」。中國可從盧布絕地反擊,成為2022上半年全球最佳貨幣
找到箇中啟示。
書式的反擊。如今,中國在崛起的時代,同美國進行一場貨幣戰爭,遲早都要發生,絕對不
能心存僥倖。正如中美論壇(2022年春季)中國銀行原副行長張燕玲所演:「美對華圍剿坐
實,須做足供應鏈被切斷的預案」。中國可從盧布絕地反擊,成為2022上半年全球最佳貨幣
找到箇中啟示。
心得/評論:
戰爭開打盧布直線跳水
大家想說俄羅斯完了 沒想到過幾個月就爬回來
現在還比戰爭前高
西方國家全面轟炸下還是要低頭跟俄國買天然資源
從結果來看普丁的金融策略是正確的?
--
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※ 同主題文章:
● 06-15 12:12 ■ [新聞] 盧布成2022上半年全球最佳貨幣啟示:如何破「金融武器化」
06-15 12:45 ■ Re: [新聞] 盧布成2022上半年全球最佳貨幣啟示:如何破「金融武器化」
推 : 也不一定啊...美國不就是希望別人家的資源趕快用完?1F 06/15 12:13
推 : 喔 所以把自己國家經濟打爛 盧布漲跌有差逆2F 06/15 12:14
推 : 俄羅斯那個美女總裁不簡單3F 06/15 12:15
推 : 歐盟快推出第七輪制裁啊 越來越不對勁4F 06/15 12:15
推 : 俄羅斯央行真的是世界最強5F 06/15 12:17
推 : 俄羅斯央行總裁真的很強6F 06/15 12:17
推 : 現在用高油價來操縱匯率 等油價下來就等死吧7F 06/15 12:18
推 : 油價要怎麼下來@@?8F 06/15 12:19
推 : 所以油價什麼時候下來? 吞掉烏克蘭後嗎?9F 06/15 12:20
推 : 阿不就是靠天然資源 沒有天然資源的等死10F 06/15 12:20
推 : 俄國真的強11F 06/15 12:21
噓 : 綁定石油才是重點啦 要是沒石油 有屁用喔12F 06/15 12:21
推 : 全球經濟打爆讓需求消失 油價會下來吧 要死一起死?13F 06/15 12:21
→ : 還有天然氣 還有糧食阿14F 06/15 12:21
→ : 真的現在沒有天然資源的都要跪他15F 06/15 12:21
推 : 最慢等川普上台 重啟頁岩油 俄羅斯的經濟就要垮了16F 06/15 12:21
推 : 也要手上武器夠多吧17F 06/15 12:22
→ : 要是鵝烏戰爭發生在負油價時 這招沒鳥用18F 06/15 12:22
→ : 拜登沒下台之前,連國內油商都不會幫忙紓解油價19F 06/15 12:23
→ : 台灣持續加強綠能石油不能就對了 不要管別人20F 06/15 12:23
推 : 短時間迅速反轉真的強21F 06/15 12:23
→ : 股板有一個這麼講的人說他已經靠盧布財富自由22F 06/15 12:23
→ : 然後沒單被拼單洗臉 後來不知被桶一個月還是半年
→ : 然後沒單被拼單洗臉 後來不知被桶一個月還是半年
→ : 是啊,所以版上有人說的,川普在位時,普丁很乖24F 06/15 12:23
→ : 作為一個島國 沒有必要使用石油 應加強電氣化25F 06/15 12:23
→ : 某樓在講幹話嗎 負油價就不會宣戰啦笑死26F 06/15 12:24
推 : 普丁就聰明啊 挑通膨嚴重的時候開戰28F 06/15 12:24
→ : 石油跟天然氣是一體的…29F 06/15 12:24
→ : 產油國人民卻騎馬的景象越來越近了30F 06/15 12:24
推 : 什麼金城武???31F 06/15 12:25
推 : 俄羅斯的天然資源太難拒絕32F 06/15 12:25
→ : 人家土地資源挖出來就能賣 是要怎麼比33F 06/15 12:26
→ : 現在太陽能又佔12%了 這還是一堆人唱衰杯葛下的成績34F 06/15 12:26
推 : 普丁開戰前就作好經濟準備很多年了屯一堆美金跟加密35F 06/15 12:26
→ : 貨幣開戰拼命賣也讓歐盟那些國家吸便宜天然氣跟油
→ : 價吸上癮
→ : 貨幣開戰拼命賣也讓歐盟那些國家吸便宜天然氣跟油
→ : 價吸上癮
→ : 可以查台電今日電力資訊38F 06/15 12:26
推 : 國際只講利益 沒有道義可言 別在被黨騙了39F 06/15 12:26
→ : 川普在三月初批判布丁時說過40F 06/15 12:26
→ : 如果他在布丁會怕他
→ : 不過穿越時空到前幾年時 川普也說自己跟布丁好麻吉
→ : 前後對照看來 川普真的是把布丁當弟弟看
→ : 至於布丁是不是也這麼認為
→ : 恐怕只有當事人自己知道了(BGM響起)
→ : 如果他在布丁會怕他
→ : 不過穿越時空到前幾年時 川普也說自己跟布丁好麻吉
→ : 前後對照看來 川普真的是把布丁當弟弟看
→ : 至於布丁是不是也這麼認為
→ : 恐怕只有當事人自己知道了(BGM響起)
推 : 400哥抄底盧布噱海了46F 06/15 12:26
→ : 還有人相信美國派兵幫台灣打仗 哈哈47F 06/15 12:27
推 : 它挖出來沒有的國家就要買除非你自己挖不然最後還是48F 06/15 12:28
→ : 得跟他買所以他們根本不會影響
→ : 得跟他買所以他們根本不會影響
推 : 鵝羅絲央行女總裁真的強!50F 06/15 12:28
→ : 俄國很感謝拜登吧...51F 06/15 12:28
→ : 還有人相信中國敢派兵打台灣 哈哈52F 06/15 12:28
推 : 只有匯率能拿來說嘴的國家有什麼用53F 06/15 12:28
推 : 盧布這半年走勢,西方經濟權威沒料到,還挺出色的54F 06/15 12:30
→ : 讓我們反思傳統經濟制裁是否在現代已逐漸失靈
→ : 讓我們反思傳統經濟制裁是否在現代已逐漸失靈
→ : 俄羅斯現在各種會議 運動比賽都被拒絕了56F 06/15 12:30
→ : 俄羅斯百姓有這樣認為嗎?57F 06/15 12:30
推 : 看哪些歐盟國家急的跳腳就知道了沒俄羅斯的天然資58F 06/15 12:30
→ : 源他們什麼都作不了還打個鳥仗
→ : 源他們什麼都作不了還打個鳥仗
→ : 所以這裡真的有人做盧布匯市嗎?60F 06/15 12:31
→ : 畢竟我知道的版本是外資目前仍受制於管制
→ : 畢竟我知道的版本是外資目前仍受制於管制
推 : 高油價導致的經濟衰退最終還是會讓油價面臨下跌壓力62F 06/15 12:31
→ : 俄羅斯打不贏烏克蘭 只能延長戰事63F 06/15 12:31
→ : 一個女總裁打趴全美國,感覺很帶感,不愧戰鬥民族65F 06/15 12:32
推 : 幾個月前可不是這樣,一堆白癡說俄國在自爆XD,人家66F 06/15 12:32
→ : 沒準備會跟你西方開戰?
→ : 沒準備會跟你西方開戰?
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