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標題 [請益] IB借日幣 於日本股市買 ETF
時間 Mon Feb 26 22:53:24 2024
標題 [請益] IB借日幣 於日本股市買 ETF
時間 Mon Feb 26 22:53:24 2024
各位大大好
如題，日幣利息只有 1.5%，想借來小開一點槓桿，
但從先前版上的文章有看到，
如果借日幣換成美金，再來投資於美股市場，
會有日幣匯率上升、升值 造成借貸成本增加的風險。
那又想到，
如果借日幣直接買日本股市中的 日股大盤/美債 ETF 呢？
在看好美金跌日幣升的前提下，不要選有日幣對沖的 ETF
應該就不會有上述，因為日幣升值而帶來的負面影響了？
因為資產日幣計價，即便日幣升值，換回美金也會變多
在看好美金跌日幣升的前提下，不要選有日幣對沖的 ETF
應該就不會有上述，因為日幣升值而帶來的負面影響了？
因為資產日幣計價，即便日幣升值，換回美金也會變多
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以下幾件事情想麻煩各位
1. 請幫忙指出，這個想法有沒有什麼盲點？
2. 日本股市的 ETF 看起來都好新，會有什麼需要注意的嗎？
我看上的是 這裡面代號 2255 的 20年以上美債 ETF & 1306 日股大盤
https://www.jpx.co.jp/equities/products/etfs/issues/01-09.html
銘柄一覧（ETF） | 日本取引所グループ
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會不會有稅率、費用、安全性 等問題？
感謝
--
※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 112.78.76.119 (臺灣)
※ 作者: MrAB 2024-02-26 22:53:24
※ 文章代碼(AID): #1btANgKc (Foreign_Inv)
※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1708959210.A.526.html
推 : 老巴不就是借日圓買日股，沒匯率風險嗎?
我的意思是可以學老巴的做法..1F 02/26 22:57
我的意思是可以學老巴的做法..1F 02/26 22:57
→ : 買日股還有道理，沒事幹嘛去日本買美債，多此一舉。
日本大盤（東證指數）我是買1475，但1306也沒差很多。
台灣人買日股或ETF基本就是會被扣15%，所以你去日本買美債就只是增加成本而已。3F 02/26 23:18
應該說 本來資產配置中就有想買美債日本大盤（東證指數）我是買1475，但1306也沒差很多。
台灣人買日股或ETF基本就是會被扣15%，所以你去日本買美債就只是增加成本而已。3F 02/26 23:18
只是因為想用借日幣買日股的方式增加槓桿 但日股 ETF 選項不多 所以選美債
透過 IB 買也是 15% 嗎？這個 15% 是什麼費用？
請哆啦王開示
推 : 我其實覺得，如果你對日股沒有特別偏好，直接借美元買ETF，再把你認為適當數量的美元負債透過貨幣期貨轉成日圓負債曝險，可能會比較簡單，交易成本也相對比較低。
日圓期貨的流動性非常好，每三個月轉倉一次即可。7F 02/26 23:21
我其實也有想過，但這樣資產是以美元計價，不就會遇到匯率風險嗎？日圓期貨的流動性非常好，每三個月轉倉一次即可。7F 02/26 23:21
還是哪邊沒有想清楚？
※ 編輯: MrAB (112.78.76.119 臺灣), 02/26/2024 23:28:49
→ : 話說東證指數也可以用MNTPX期貨。
MNTPX的隱含利率，遠比你自己借日圓再買日股ETF來得低吧11F 02/26 23:26
MNTPX的隱含利率，遠比你自己借日圓再買日股ETF來得低吧11F 02/26 23:26
→ : 你買日元計價的美債ETF一樣有匯率風險。13F 02/26 23:30
※ 編輯: MrAB (112.78.76.119 臺灣), 02/26/2024 23:32:23推 : 你要賺日美利差，就要吃適當數量，或者說你承受得起的匯率風險。有風險才有報酬喔。
反之，如果你非常確定會美元跌日幣升，那應該借美元買日圓啊14F 02/26 23:31
反之，如果你非常確定會美元跌日幣升，那應該借美元買日圓啊14F 02/26 23:31
推 : 用日圓買日本上市美債的意義在哪？
這樣匯率風險又避不掉
直接借日圓買美元買TLT就好了17F 02/27 01:29
這樣匯率風險又避不掉
直接借日圓買美元買TLT就好了17F 02/27 01:29
推 : 日本大盤和美債是不同概念，你包在一起大家沒辦法討論
買日股可規避匯率風險，買美債無法20F 02/27 07:53
買日股可規避匯率風險，買美債無法20F 02/27 07:53
推 : 所謂借日債買日股沒有匯率風險，只是表面上如此。
比方說借了一億日圓買一棟日本房子，想說如果日圓暴漲，把房子賣掉還貸款就沒有匯率風險。 問題是如果日圓暴漲，你確定房子還能賣出一億日圓嗎？如果不確定所買資產的價格對匯率波動的反應，借日圓買日圓計價資產未必就沒有匯率風險了話說巴菲特借日圓買日股，遇到日圓貶值日股大漲，股匯雙賺開心的很。但如果認為日股大漲一部分是日圓貶值造成的，那反向遇到日圓升值時，可能就會日股大跌，股匯雙巴了。22F 02/27 08:19
比方說借了一億日圓買一棟日本房子，想說如果日圓暴漲，把房子賣掉還貸款就沒有匯率風險。 問題是如果日圓暴漲，你確定房子還能賣出一億日圓嗎？如果不確定所買資產的價格對匯率波動的反應，借日圓買日圓計價資產未必就沒有匯率風險了話說巴菲特借日圓買日股，遇到日圓貶值日股大漲，股匯雙賺開心的很。但如果認為日股大漲一部分是日圓貶值造成的，那反向遇到日圓升值時，可能就會日股大跌，股匯雙巴了。22F 02/27 08:19
推 : 感謝樓上說明30F 02/27 09:10
推 : d大 不對吧 巴老日圓貶值日股大漲不會股匯雙賺啊..
日圓貶值反而是會對沖掉他日股漲賺的幅度 反之亦然
這兩者是永遠反向的
不考慮其他間接因素的話31F 02/27 09:25
日圓貶值反而是會對沖掉他日股漲賺的幅度 反之亦然
這兩者是永遠反向的
不考慮其他間接因素的話31F 02/27 09:25
推 : 這裡是指他的日圓負債貶值，股票大漲，兩邊都賺到。
如果你是直接換匯買日股，就是兩邊對沖。35F 02/27 11:29
如果你是直接換匯買日股，就是兩邊對沖。35F 02/27 11:29
推 : 日股已經很高了,小心風險37F 02/27 11:31
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